評級機構標普發表報告稱,長和(00001)旗下全資附屬公司CKHGT出售其持有的英國電訊業務剩餘49% VodafoneThree全部股權,預估可套現近455億元,該行認為該筆交易金額超出預期,宣布交易時間亦早於預期。
報告稱,該公司可能將所得款項用於償還債務,因此將鞏固該行對CKHGT評級,包括A-、穩定,而且所得款項亦可能用於向母企長和派發股息,以及進行策略性投資。
該行續稱,此次出售符合長和近期策略性資產重組模式,該行對長和評級分別為A、穩定,由於其高度多元化投資組合,亦預計其全球地位不會因此發生重大變化。
在一系列資產出售後,該行估算可能為長和帶來超過900億元收益,以及將集團調整後的債務與EBITDA比率從2025年底3.3倍降至2倍。
該行稱,其評級反映其認為CKHGT在退出英國電信市場後,仍是長和關鍵資產之一。
長和(00001)與李氏家族作為單一最大股東的加拿大能源公司西諾沃斯能源(Cenovus Energy Inc)10月5日宣布,收購加拿大油商阿薩巴斯卡石油(Athabasca Oil Corporation),交易總企業價值(Enterprise Value)約為57億美元(折合約444.6億港元),將以現金加股票方式進行。
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根據協議條款,塞諾沃斯將以每股每股12元加元或0.264股西諾沃斯普通股,收購阿薩巴斯卡所有已發行及流通的普通股。阿薩巴斯卡股東可選擇全數收取現金、全數收取西諾沃斯普通股,或兩者的組合。
整體交易的總代價中,現金成分佔65%至75%(最高約43億美元),股份成分則佔25%至35%(最高約4440萬股)。交易已獲雙方董事會一致批准,預計於2026年12月正式完成。
交易完成後,Cenovus將每日增加約4.5萬桶油當量,擁有探明加概略儲量壽命超過75年的資源,可於2032年前將熱採產量加速至每日11.5萬桶,並預期每年實現約8,500萬加元(約4.6億港元)的企業及商業協同效應,大部分將於交易交割後首個完整年度實現。